Certificatele de depozit devin o alternativa profitabila de economisire

Dobanda fixa si lipsa comisioanelor reprezinta avantaje pentru cei care vor castiguri sigure

In conditiile scaderii dobanzilor aferente depozitelor si conturilor de economii, instrumentele de economisire pe termen mediu si lung, precum certificatele de depozit, ne aduc randamente ridicate si garantate. In acelasi timp, acestea prezinta si alte avantaje, precum posibilitatea incasarii dobanzii in avans si inexistenta taxelor de achizitie si rascumparare.

O data cu reducerea presiunii de acumulare de li­chiditati pe termen scurt, bancile reduc treptat do­banzile la depozitele clasice sau la conturile de economii, in­cercand, pe de alta parte, sa promoveze in­strumentele de economisire si in­ves­titii pe termene mai lungi. Acestea se clasifica, in principal, in functie de tipul de risc asumat de clienti, potrivit obiectivelor avute in vedere de fiecare persoana. Astfel, cei cu un profil conservator vor pre­fera sa-si plaseze resursele supli­men­tare in instrumente cu grad ridicat de siguranta, cum sunt certificatele de depozit, dar ale caror randamen­te sunt mai mici decat in cazul produselor financiare cu risc ridicat, precum fondurile de investitii sau actiunile la Bursa.

Castigul depinde de riscul asumat

"Tipul instrumentului de econo­misire si investitie depinde in pri­mul rand de aversiunea la risc a cli­entului, de asteptarile acestuia. Da­ca acesta vrea sa se imbogateasca in trei ani, trebuie sa-si asume riscul investitiei in actiuni. Dar daca este vorba de niste bani de care investitorul nu se poate dispensa, atunci cu siguranta solutia este un depozit sau un certificat de depozit cu doban­da mai redusa, dar care in schimb prezinta siguranta maxi­ma”, spune Mihnea Barbulescu, di­rectorul de vanzari al Erste Asset Ma­nagement. Fireste ca exista si cai de mijloc, care imbina riscul cu s­i­guranta, precum fondurile de in­vestitii. Astfel, persoanele care prefera prudenta, dar in acelasi timp doresc randamente ceva mai ridicate decat in cazul unui simplu de­po­zit, pot investi o parte din bani in­tr-un fond de investitii ce obtine randamente mai ridicate.

In cazul instrumentelor de eco­no­misire fara risc, o alternativa de a obtine castiguri atractive este re­pre­zentata de certificatele de depozit. Un prim avantaj al acestora este do­banda fixa platita de banca, astfel incat beneficiarul obtine un randament garantat inca din momentul achizitionarii certificatului, fara a depinde de evolutia pietei, cum se intampla in cazul instrumentelor de economisire cu dobanda varia­bila. In acelasi timp, bancile sunt dis­puse sa plateasca pentru acestea dobanzi ridicate, apropiate de cele pentru depozitele pe termen scurt, avand astfel la dispozitie resurse ga­rantate, pe termen mediu si lung. Fonduri pe care bancile le vor putea utiliza pentru a acorda mai multe credite pe termen lung in moneda nationala, pe fondul restrangerii fi­nantarilor in valuta, al caror risc a fost amplificat de criza financiara.